重組后移動產業環境變化及競爭分析
http://www.xibaipo.cc 2008-07-12 14:51 中企顧問網
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5月20日，電信類股票突然開始發飆，聯通、網通飆漲超過10%，中年聯通、網通、電信等停牌。5月24日，工業和信息化部、國家發展和改革委員會及財政部發布《關于深化電信體制改革的通告》稱，中國政府將繼續深化電信體制改革，為實現相關改革目標，鼓勵中國電信收購中國聯通CDMA網絡(包括資產和用戶)，中國聯通和中國網通合并；重組完成后發放三張3G牌照。
久懸未決的電信新重組終于進入了實質操作階段。6月2日，中國電信、網通、聯通發布公告，中國電信將以1100億元收購C網，同時網通、聯通以換股形式實現合并。
重組后，中國電信行業，尤其是移動行業將發生巨大變化。移動聯通雙寡頭競爭形勢徹底被打破，出現了三家——移動、電信和聯通——競爭的局面。本文試從行業和運營商的角度對重組所帶來的影響加以探討。
1 固網移動的融合將成為主要發展趨勢
需求的多元化、電信技術的日新月異以及國家信息化戰略的深入實施，都使得我國電信產業屬性發生著根本性轉變，傳統的電信產業已不再是戰略性產業，通信信息化將成為國家下一階段的戰略產業。這促進了運營商從戰略到業務上實施由傳統的通信地址服務向通信信息服務方向的轉型，客觀上要求運營商從內部組織架構、價值鏈關系到外部資源都進行重新整合——業務轉型和產業鏈整合將是重組后各運營商競爭的焦點和熱點。寬帶化將成為國家戰略，帶寬資源將成為各運營商戰略資源，固網傳輸帶寬的高質量和低價格特征將與移動傳輸的便捷性和移動性優勢互補，固網與移動的網絡融合將成為必然趨勢。
電信產業在國民經濟的支柱地位以及資本形態的國有控股，共同決定了其產業發展模式和產業變革將在行政干預與市場調節間、在不斷降低成本與獲得合理產業利潤間尋求平衡演進。與歐美發達國家消費者相比，國內消費者更習慣使用移動電話，廣大的中低端消費者成為新業務的主要消費群體，移動互聯網的新業務、新服務在我國具有廣闊的發展前景。“全業務帶寬”將成為下一階段運營商戰略資源的制高點，該領域具有領先地位的運營商有可能在下一階段競爭中勝出。
與發達國家運營商相比，我國運營商表現出資源壟斷特征更明顯、網絡資源重復投資帶來的使用效率低、新業務發展及資本運作水平低下等特點。國內電信產業數據表明，電信產業與宏觀經濟發展具有高度的相關性，基于對中國經濟在較長時期內保持高度的發展態勢的判斷，預期未來幾年中國電信產業將保持10%左右的復合增長率，移動產業增長率則將高于10%。借鑒西班牙電信、英國電信等成功的發展經驗，重組后，我國運營商業績提升的關鍵取決于資產運作效率的提升、新業務和新服務的發展與創新，移動增值業務、全業務寬帶業務、全業務ICT業務將成為運營商業績的主要動力。
2 以客戶為中心的產品與服務滿足能力將成為競爭制勝關鍵
全面滿足客戶需求，不斷提高客戶滿意度和忠誠度，成為運營商決勝市場的關鍵砝碼。而隨著通信資費的不斷下調，運營商之間的競爭將從低層次的價格戰，向以業務和服務為內涵的競爭轉變。
用戶對于產品的需求有兩個層面：一是希望運營商能提供層出不窮、豐富多彩的產品供他們選擇，這需要運營商在深入研究、把握用戶需求的基礎上，聯合各方力量迅速向市場推出各種新業務；二是用戶的需求是全面的、綜合的，用戶希望能最便捷地享受全面綜合的產品，而不是耗時耗力地多次購買、自行組合，這需要運營商在細分客戶需求的基礎上，為各細分市場整合相應的信息服務產品，并提供統一賬單。
隨著通信消費市場的逐步成熟，用戶越來越關注他們享受的服務，運營商也越來越重視服務質量工作。為了提高服務質量，某些電信運營商圍繞“客戶滿意”這一工作中心，啟動了“流程穿越”項目，希望通過加強前后臺在流程執行上的無縫銜接，調動各職能部門和不同管理層面，形成系統配合的局面，以此推動企業由職能化管理向流程化管理轉型，破除部門的協作壁壘，真正提高管理效率，提高用戶滿意度。在加強用戶服務質量工作、提高用戶滿意度方面，除了通過加強各部門間配合、提高反應速度外，實行分層化的服務也是一個有效的途徑。這需要運營商對不同的客戶群進行合理定位，設計出符合各用戶群需要的差異化服務。
3 行業客戶將成為競爭重點之重點
近年來，隨著經濟的不斷發展和市場競爭的日益深化，社會各行各業都希望通過加快自身的信息化建設，提高工作效率，降低生產成本，全面增強市場競爭力。據商務部研究院發布的“2005／2006中國行業IT需求趨勢系列調研報告”顯示，未來三年，行業的信息化投入將進入高增長期。賽迪對未來幾年中國行業信息化市場的分析是：能源、交通、物流等信息化改造需求十分強勁；電子政務信息化建設由中央向地方全面推廣，地市級、縣級信息化投資不斷加大；銀行等金融行業信息化建設步入成熟期，股份制銀行和城市商行對信息化需求強烈；制造業中的中小企業成為間投資的亮點。各行業對信息化的旺盛需求為電信運營商提供了巨大的發展機會。
面對如此巨大的市場，各運營商必將竭力爭奪。對于現有固網運營商來說，重組后，由于剛剛進入移動市場，在單純的個人用戶市場上并沒有什么優勢，而在行業客戶市場上，無論是從網絡資源、業務資源還是從已有市場基礎來看，現有固網運營商都稍具優勢。因此，通過提供捆綁融合的業務，積極發展行業客戶，從而鎖定行業客戶中的中高端客戶將成為現有固網運營商爭奪市場的有效途徑。而對于現有移動運營商來說，話音業務市場逐漸成熟，增值業務市場雖然發展較快，但短信、彩鈴等業務占絕大部分，業務實現簡單，沒有形成差異化，而全業務運營的實現為增強移動運營商在行業客戶市場的競爭力提供了難得的機會。
4 運營商可能的競爭策略
重組后，中國電信將充分利用固話、寬帶、移動、IPTV等多重業務捆綁和為政企客戶與家庭客戶提供各種信息通信系統解決方案，圈定用戶規模，在傳統語音業務方面采用防守反擊策略，在數據業務方面采用差異化戰略，打造固網與移動融合業務領先優勢。中國移動則會大力發展移動增值業務，以資本控股方式快速切入移動互聯網核心領域(業務及內容創新)，主動調整資費套餐，與客戶簽署更長期的網絡服務合同，增加中高端客戶轉網成本，防止客戶流失。新聯通業務發展策略將介于電信和移動之間，充分利用WCDMA技術成熟度高、產業鏈完善的技術優勢，發展移動寬帶業務，并通過引進戰略投資者解決現金流短缺和管理效率低下的問題。
5 各運營商的競爭格局基本判斷可能將出現兩個階段：
(1)業務捆綁與融合階段(重組后大約1-2年內)：中國電信綜合競爭力提升的關鍵在于業務捆綁和信心的提升，其綜合競爭力較移動仍然存在差距；中國移動的綜合競爭力無實質性影響，但競爭優勢將會弱化；新聯通面臨企業文化融合和業務整合的兩難境地，其競爭優勢在短期內無法顯現。
(2)終端及網絡融合階段(重組后3—5年)：中國電信綜合競爭力快速提升的關鍵在于產業整合能力、基于F-FMC衍生的融合業務成本優勢、資產使用效率提升和綜合財務指標的改善等方面，其綜合競爭力將超越中國移動；中國移動因資產使用效率的下滑和帶寬資源的缺失將面臨發展瓶頸，新的利潤增長點取決于海外業務收購與拓展；新聯通綜合競爭力提升的關鍵因素取決于企業整合的進度和效果以及引進戰略投資者實現從資金到管理水平等方面的改善。
6 各運營商業務發展比較分析
從收入占比看，預計未來幾年中國電信收入將會快速增長，借助固網移動融合的巨大吸引力，中國電信未來增速將保持最快；但中國移動龍頭地位短期內不會動搖；而新聯通因面臨自身整合，在新一輪競爭加劇的產業環境中其弱勢地位將會加劇，重組后的1—2年內公司將面臨重要考驗。從非語音業務占比看，新電信和新聯通將持續保持較高的比例，新移動的移動語音仍將成為收入的主要來源，這客觀制約了中國移動在國內電信業務的發展空間。
總之，重組后，我國電信行業尤其是移動行業將發生巨大的變化，三家全業務運營商將展開全方位的競爭，這將使我國電信行業的發展日趨均衡，成為促進我國經濟增長的重要產業。
